中美 AI 竞争结构性再平衡
2026年5月特朗普访华后，中美在AI五条战线上的力量对比正在被重新校准。
五条关键战线
1. 算力 (Compute)
- CUDA 时代的结构性高峰已过。虚拟硬件层的出现意味着英伟达的护城河从「硬件+软件」两层变成「硬件+一部分软件」，这是不可逆的。
- 中国国产 GPU（如 moore-threads）加速追赶。
2. 模型 (Models)
- 「中国 AI 落后 6-9 个月」的叙事框架已崩塌。
- 关键测试：中国开源模型能否在长程编码、智能体编排、多步工具调用上越过 Claude Opus 和 DeepSeek 的最新版本。
3. 稀土 / 关键矿产 (Critical Minerals)
- 算力—能源—关键矿产三位一体格局形成。
- 这是中国新能源+制造业+AI叠加的最大机会窗口。
4. 能源 (Energy)
- AI 数据中心的能源需求是结构性约束，中国在可再生能源部署上具有规模优势。
5. 资本 (Capital)
- 资本市场进入国家级动员模式。
- 创业者不应被动员节奏绑架——真正的 alpha 来自对有界场景的精准选品和对产业链顺风的捕捉。
对 AI 创业者的判断
Source: 2026-06-23-article-mp-weixin-qq-com-s-YUc5-gba9C6m2QZ02ko30g（来源未公开）
- AI Agent 的现实账单：在开放市场里 Agent「坍缩为噪声」，在 back office 里可实现 3 倍提速。选场景比选模型更重要。
- 国家级行动者风险：任何有公开 API 的 Agent 都可能被国家级行动者调用，任何开源权重的前沿模型都可能在四个月内出现在意想不到的角落。
- Temporal Override：此前「中国落后美国」的叙事被 2026 年最新进展更新——双方差距已大幅收窄，部分领域出现反超迹象。